Online broker | TRADERNET

Мифы и реальность мира инвестиций – новая (старая) версия

Мифы и реальность мира инвестиций – новая (старая) версия

Когда-то много лет назад я придумал вот такой демотиватор, чтобы наглядно объяснить начинающим инвесторам, как выглядит настоящий мир инвестиций (картинка 1).


Но, оказывается, загнивающие акулы капитализма уже давно все придумали за меня, и их юмор куда тоньше и изящнее. Настоящий мир инвестиций выглядит, на первый взгляд, совсем не страшно. Как-то так (картинка 2):

Возврат к среднему: победитель и проигравший меняются местами

Познавательная табличка и картинка от StarCapital

В 2009-2019 гг. акции США имели самые высокие показатели из всех регионов.


Однако, десятилетием раньше, в 1999-2009 гг., США имели самые низкие показатели из всех регионов.

Европа опережала США почти весь период до финансового кризиса в 2008 году с момента начала расчета ее индекса в 1969 году.

Те, кто привык делать выводы из показателей...

Об опасности анализа краткосрочных данных

Я тут балуюсь с выгруженными из разных источников данными с 2014 года по инструментам, легко доступным в России – ETFами от FinEx, некоторыми ПИФами, депозитами, а также портфелями, составленными их этих инструментов. И, пожалуй, один из важных выводов, который просится сделать на основе анализа этих данных, это вывод о крайне высокой вероятности сделать неверные выводы по данным за короткие периоды времени.

Судите сами.

Вот поведение капитала нарастающим итогом, вложенного в различные финансовые инструменты в декабре 2013 года. Все инструменты – в рублях или...

Картинка дня

Доля (%) частного капитала (домохозяйств) в разных странах, вложенная в:

- банковские депозиты и валюту – зеленые столбцы

- инвестиционные фонды – желтые столбцы


Источник: «2018 Investment Company Fact Book»

Как раз сегодня буду обсуждать с участниками учебного курса «Инвестиционный портфель» вопросы работы инвестиционных фондов. 

ETFs Finex и индикаторы с декабря 2013 г.

В последние дни балуюсь с выгруженными котировками ETFов Finex более чем за 5 календарных лет, сравнивая их результаты между собой и с некоторыми другими доступными индикаторами (инфляцией, депозитами, облигационными индексами, долларом и т.п.). Одной промежуточной картинкой хочу поделиться.

Все котировки ETFs - рублевые, по ценам последней сделки месяца на Мосбирже. 


Данные по FXRL (акции России) и FXCN (акции Китая) были неполными (торги по ним начались позже...

Картинка: Акции США vs. международные

Картинка из твиттера Меба Фабера со ссылкой на Vanguard Group. Относительное превосходство акций США над международными (т.е. кроме США) акциями – график выше нулевой оси; и наоборот, проигрыш акций США международным (кроме США) акциям – график ниже нулевой оси. 


Выводы (Фабера и Vanguard):

1. Лидерство по эффективности между американскими и международными акциями было смешанным

2. Глобально диверсифицированный портфель обеспечил самую высокую доходность с поправкой на...

Картинка

Доля (%) активно управляемых фондов, обогнавших по доходности средний пассивный фонд той же категории за периоды в 1 год – 3 года – 5 лет – 10 лет, заканчивающие 31 дек. 2018 г. 


Выбирайте правильные инструменты инвестиций!

Источник

Доходность рынков акций за последние 11 лет:


Чудесная картинка из твиттера Charlie Bilello

Доходность рынков акций за последние 11 лет:

США: +155%

Япония: +29%

Франция: +19%

Китай: +14%

Великобритания: +14%

Германия: +12%

Испания: -14%

Бразилия: -21%

Италия: -37%

Россия: -42%

(Примечание: все доходности с учетом дивидендов и реинвестирования (total return), в долларах США)

P.S.

Рекомендуется изучать вместе с

Риск и реальная прибыль для горизонтов инвестирования

Картинка, с моего вчерашнего мастер-класса «Инвестиционный профиль клиента и структура портфеля», которую слушатели моих других вебинаров ее еще не видели – зависимость между риском и прибылью для портфелей из акций, облигаций и казначейских векселей США для различных горизонтов инвестирования.


По оси Х – рыночный риск, рассчитанный как стандартное (среднеквадратичное) отклонение.

По оси Y – реальная (за вычетом инфляции) прибыль (среднегодовая реальная...

Топ-20 компаний, управляющих фондами


Топ-20 компаний, управляющих фондами, в сравнении друг с другом по трем критериям:

Ось Х - доля фондов с высшими рейтингами Morningstar (меньше – больше)

Ось Y - средние издержки фондов (более дорогие – менее дорогие)

Размер круга – активы под управлением

Источник - Q3 edition of the @MorningstarInc Markets Observer 

Источник

Рынки США за 92 года в картинках – 2

Еще одна занимательная картинка, построенная по данным США за 92 года.

На графиках отображены доходности по календарным годам, разброс их колебаний показывает волатильность (рыночный риск). Для удобства сравнения рисков все гистограммы представлены в едином масштабе.

Приведенные значения: r - среднегодовая доходность, σ (сигма) – среднеквадратичное (стандартное) отклонение годовых доходностей, StD. 


1979 г. – рекордные, выходящие далеко за пределы...

Рsнки США за 92 года в картинках

На графиках – рост капитала $1 в номинальном и реальном исчислении, по данным на конец года. Доходности – номинальные и реальные, в % годовых.

Полезно для понимания, чего можно ждать, а чего лучше не ждать от основных инвестиционных инструментов в долгосрочной перспективе.

Номинальные доходности (без поправки на инфляцию)


Реальные доходности (с поправкой на инфляцию)

Это акция в поддержку Telegram ???



только обратил внимание , я что то пропустил с самолётиками  или просто СОВПАЛО :)



Cколько теряют пайщики фидерных ПИФов?

Год назад я уже публиковал аналогичный пост со сравнением результатов ПИФов и ETFов, ориентированных на вложения в рынок акций США и в золото за 2014 - 2016 гг. Ниже – обновленные таблички с учетом результатов за 2017 г. и результатами за 4 года. Все доходности – рублевые. Долларовые результаты американских индексов пересчитаны в рубли по курсу ЦБ.

Тот случай, когда и слова не нужны, цифры говорят больше любых слов. Просто сравните между собой результаты.


Когда маленький портфель


У меня вопрос к знатокам. Что можно сделать с портфелем в 4 тысячи рублей? И можно ли что-то с ним сделать? Если я правильно помню в 2015 люди говорили, что трудно, но можно, развить и начать зарабатывать портфель в 50 тысяч рублей, является ли это минимально возможной для развития портфеля суммой или она уже за пределами этого минимума?

И снова о закусках.)


 И вот прошла неделя с моего последнего поста.  По моим ощущениям, за это время я не набралась достаточно знаний о рынке, чтобы прогнозировать что-либо, аргументируя прогноз не только моей интуицией поэтому сегодня у меня новая картиночка #проеду и несколько вопросов к профессионалам.

 Вопросы касаются литературы. Когда я сидела на демках и когда я только открыла свой реальный счет я читала разные статьи в гугле, без всякой...

Еда.=)


В этом посте я немного отвлекусь от тем торговли, потому что нарисовала рисуночек и надо похвастаться. Я не профессионал (оно и видно), просто мне подарили графический планшет на день рождения и теперь я размышляю о том чтобы говорить "я не безработная, я художник" если вдруг спросят.=)

Ну и, конечно, первым делом нарисовала себе еду. Если настанут времена когда ни tradernet, ни мои фрилансы не спасут меня от диеты, по крайней мере буду любоваться своими...

Нефть по Вене. Диспозиция перед ключевой встречей в графиках и картинках.


Доброго дня! 

Ни шатко ни валко докатились мы до середины недели. Дальше должно быть поинтереснее. Ведь сегодня стартует ключевое событие недели, а для нефти так и более серьезного временного горизонта. В Вене начинается встреча стран-членов ОПЕК и примкнувших к картелю партнеров по вопросу заморозки уровня добычи нефти. Основные решения будут предприниматься завтра. В целом, сюрпризов вроде не ожидается. В основе идеи сохранение уровня на текущих отметках на...

Ужасы нашего городка

Чего только не увидишь тут, если внимательно смотреть. Это не критика, просто занимательные картинки.

Цена входа 36 и текущая цена 36, а прибыль откуда?

 Отличный рост, мне бы так.

 Ничего себе баллов у кого-то.


To mention another user in a comment, enter the @ sign

You can mention other users if you follow them or if they took part in a discussion


To mention a security in comments, enter its ticker after the ^ sign